TORONTO, le
4 nov. 2021 /CNW/ - Métaux Russel inc.
(TSX : RUS) communique ses résultats financiers pour le
trimestre terminé le 30 septembre 2021.
PRODUITS D'EXPLOITATION DE
1,1 MILLIARD DE DOLLARS ET BAIIA DE 196 MILLIONS DE
DOLLARS
LIQUIDITÉS SUPÉRIEURES À 600 MILLIONS DE DOLLARS
|
Trimestres terminés
les
|
Neuf mois
terminés les
|
|
30 sept. 2021
|
30 sept. 2020
|
30 juin 2021
|
30 sept. 2021
|
30 sept. 2020
|
Produits d'exploitation
|
1 108
|
$
|
615
|
$
|
1 068
|
$
|
3 062
|
$
|
2 018
|
$
|
BAIIA1
|
196
|
|
47
|
|
178
|
|
502
|
|
114
|
|
BAIIA ajusté1
|
196
|
|
47
|
|
178
|
|
502
|
|
118
|
|
Bénéfice net
|
132
|
|
18
|
|
118
|
|
330
|
|
33
|
|
Bénéfice par
action
|
2,10
|
|
0,29
|
|
1,88
|
|
5,28
|
|
0,54
|
|
Flux de trésorerie
liés aux activités d'exploitation
|
106
|
|
81
|
|
110
|
|
312
|
|
265
|
|
Dividendes payés par
action ordinaire
|
0,38
|
|
0,38
|
|
0,38
|
|
1,14
|
|
1,14
|
|
|
Tous les montants
présentés sont exprimés en millions de dollars canadiens, sauf les
données par action qui sont en dollars canadiens.
|
1 Le BAIIA ajusté et le BAIIA sont
des mesures non conformes aux PCGR. Le BAIIA ajusté représente le
bénéfice avant la dépréciation d'actifs à long terme, les intérêts,
les impôts sur le revenu et l'amortissement. Le BAIIA représente le
bénéfice avant intérêts, impôts et amortissement. Le présent
rapport de gestion comprend des renseignements supplémentaires à
l'égard de ces mesures non conformes aux PCGR, y compris un
rapprochement avec les mesures conformes aux PCGR les plus
comparables, sous les rubriques « Mesures non conformes aux
PCGR ». Le rapprochement du résultat net et du BAIIA rajusté
est présenté ci-dessous.
|
Notre bénéfice de base par action de 2,10 $ pour le
trimestre terminé le 30 septembre 2021 a établi un record
et était beaucoup plus élevé que le 0,29 $ par action
enregistré au troisième trimestre de 2020
et supérieur au record précédent de 1,88 $ déclaré au
deuxième trimestre de 2021. Pour la période de neuf mois terminée
le 30 septembre 2021, le bénéfice de base par action
s'est élevé à 5,28 $ comparativement à 0,54 $ pour la
période correspondante de 2020. Les produits d'exploitation de
1,1 milliard de dollars étaient supérieurs aux
615 millions de dollars enregistrés au troisième trimestre de
2020 et comparables à
1,1 milliard de dollars enregistré au deuxième trimestre de
2021. Le pourcentage de la marge brute s'est amélioré, se
situant à 29,8 %, par rapport à 19,0 % au trimestre
correspondant de 2020 et est en
légère baisse par rapport à 30,7 % au deuxième trimestre de
2021.
Notre BAIIA était de 196 millions de dollars pour le
trimestre, comparativement à 47 millions de dollars pour le
même trimestre de 2020 et à
178 millions de dollars pour le deuxième trimestre de 2021. Au
cours du troisième trimestre de 2021, le BAIIA a bénéficié d'une
contre-passation de 3 millions de dollars, liée à la rémunération
hors caisse fondée sur les actions à la valeur de marché, en raison
de la baisse du cours de l'action au cours du trimestre,
comparativement à une charge de 8 millions de dollars au deuxième
trimestre de 2021. De plus, le BAIIA du trimestre comprenait des
bénéfices de 3 millions de dollars de la coentreprise TriMark, qui
a bénéficié d'une forte demande et de prix élevés pour ses
produits.
Chacun de nos secteurs d'activité
a continué de générer un solide bénéfice d'exploitation par rapport
au même trimestre de 2020 et au
deuxième trimestre de 2021. Au troisième trimestre de 2021, nos
activités liées aux centres de services ont enregistré des
bénéfices d'exploitation et un rendement presque records, car ce
secteur a continué de maximiser les possibilités de marge découlant
des conditions de marché favorables. De plus, il a réalisé ces
bénéfices en tirant parti de nos initiatives de traitement à valeur
ajoutée. Nos activités liées à la distribution de l'acier ont
profité de la solidité de la demande, de la hausse des prix de
l'acier et de la faiblesse des stocks dans la chaîne
d'approvisionnement, et ont affiché une forte croissance des
produits d'exploitation et du bénéfice d'exploitation. Dans le
secteur de l'énergie, la remontée soutenue des prix du pétrole et
du gaz naturel a entraîné une amélioration des revenus de nos
magasins et a favorisé la liquidation rentable de l'inventaire des
tuyaux de canalisation et de matériel tubulaire pétrolier aux
États-Unis, alors que nous nous départissons de nos activités dans
ce secteur.
Conditions du marché
Les prix de l'acier
ont continué d'augmenter au troisième trimestre de 2021. Les
centres de services ont enregistré une augmentation de 87 % du
prix de vente par tonne par rapport au troisième trimestre de
2020 et de 19 % par rapport au
deuxième trimestre de 2021. Les tonnes expédiées dans les centres
de services ont augmenté de1 % par rapport à la période
correspondante de 2020 et ont diminué
de 12 % par rapport au deuxième trimestre de 2021, en raison
de la lenteur saisonnière de l'été et du congé du secteur de la
construction au Québec. Les distributeurs d'acier ont connu une
augmentation de la demande et du prix de vente par tonne en raison
des niveaux de stocks qui sont demeurés faibles dans la chaîne
d'approvisionnement et des pénuries de produits. La demande dans le
secteur de l'énergie continue de se redresser.
Changements aux activités liées au matériel tubulaire
pétrolier et aux tuyaux de canalisation
Au milieu de
l'année 2020, nous avons amorcé le processus visant à réduire
notre exposition au secteur de l'énergie afin de diminuer la
volatilité des bénéfices, d'améliorer les marges ainsi que le
rendement du capital au cours du cycle. Au
30 septembre 2021, l'inventaire dans nos installations
liées au matériel tubulaire pétrolier et aux tuyaux de canalisation
était de 9 millions de dollars, soit une réduction de
262 millions de dollars, depuis le 30 juin 2020.
Le 6 juillet 2021, nous avons terminé la transaction
dans le cadre de laquelle nous avons combiné nos activités
canadiennes liées au matériel tubulaire pétrolier et aux tuyaux de
canalisation avec celles de Marubeni-Itochu Tubulars America Inc.
dans une nouvelle coentreprise appelée TriMark Tubulars Ltd.
(« TriMark »). Nous avons contribué des actifs nets d'une
valeur comptable de 109 millions de dollars et reçu en
contrepartie : (i) des liquidités de 77 millions de
dollars; (ii) des actions privilégiées d'une valeur nominale de
32 millions de dollars et d'un taux de dividende annuel de
7 %; et (iii) une participation de 50 % en actions
ordinaires dans la coentreprise. De plus, nous avons conservé nos
comptes débiteurs d'environ 32 millions de dollars, dont la
grande majorité a été acquittée au troisième trimestre de 2021. Au
total, la transaction a permis de réaliser des liquidités de 109
millions de dollars.
Améliorations des liquidités et de la structure du
capital
Au cours du troisième trimestre de 2021, nous
avons généré 106 millions de dollars en flux de trésorerie
liés aux activités d'exploitation et avons terminé le trimestre
avec des liquidités totales disponibles de 602 millions de
dollars.
Les améliorations apportées à notre structure de capital qui ont
été mises en œuvre à la fin de 2020, combinées aux liquidités
obtenues grâce à la monétisation des activités liées au matériel
tubulaire pétrolier et aux tuyaux de canalisation, ont entraîné une
réduction des frais d'intérêt de 3 millions de dollars au
troisième trimestre de 2021 par rapport au troisième trimestre de
2020.
BAIIA
Le tableau suivant montre le
rapprochement du résultat net et du BAIIA pour 2021 et du BAIIA ajusté pour 2020 :
|
Trois mois terminés
les
30 septembre
|
Périodes de neuf
mois
terminées les 30 septembre
|
(millions)
|
2021
|
2020
|
2021
|
2020
|
Bénéfice
net
|
131,6
|
$
|
18,2
|
$
|
330,0
|
$
|
33,3
|
$
|
Provision pour
impôts
|
42,9
|
|
4,9
|
|
109,6
|
|
7,2
|
|
Intérêts,
nets
|
6,5
|
|
9,1
|
|
19,4
|
|
27,7
|
|
Dépréciation
d'actifs
|
-
|
|
-
|
|
-
|
|
3,7
|
|
Bénéfice avant
intérêts, dépréciation d'actifs
|
|
|
|
|
|
|
|
|
et impôts sur le
revenu
|
181,0
|
|
32,2
|
|
459,0
|
|
71,9
|
|
Amortissement
|
14,5
|
|
15,0
|
|
43,3
|
|
46,0
|
|
Bénéfice avant
intérêts, dépréciation d'actifs,
|
|
|
|
|
|
|
|
|
impôts sur le revenu
et amortissement
|
195,5
|
$
|
47,2
|
$
|
502,3
|
$
|
117,9
|
$
|
Déclaration de dividendes trimestriels
Le
conseil d'administration a approuvé un dividende trimestriel de
0,38 $ par action ordinaire payable le
15 décembre 2021 aux actionnaires inscrits en date du
24 novembre 2021. Nous allons continuer à examiner avec
beaucoup de circonspection notre dividende et à veiller à ce qu'il
soit fondé sur un bilan et des flux de trésorerie solides.
Perspectives
La disponibilité de l'acier s'est
légèrement améliorée et les stocks dans la chaîne
d'approvisionnement ont augmenté au début du quatrième trimestre, à
mesure que les aciéries reprennent leurs activités après un arrêt
d'entretien. Nous nous attendons à ce que cette légère amélioration
se poursuive pour le reste du trimestre. La demande devrait
demeurer solide pour le reste de 2021, ce qui se traduira par un
équilibre favorable entre l'offre et la demande. Nous prévoyons une
légère baisse des marges au quatrième trimestre de 2021 en raison
de la hausse du coût moyen des stocks. L'activité du secteur de
l'énergie devrait continuer de s'améliorer en raison de la remontée
des prix du pétrole et du gaz naturel.
Conférence téléphonique des investisseurs
La
société tiendra une conférence téléphonique à l'intention des
investisseurs le vendredi 5 novembre 2021 à 9 h HE pour
une revue des résultats du troisième trimestre de 2021. Les
numéros à composer pour suivre la conférence sont le
416 764-8688 (Toronto et
international) et le 1 888 390-0546 (États-Unis et
Canada). Veuillez composer le
numéro 10 minutes à l'avance pour vous assurer d'obtenir la
communication.
Un enregistrement de la conférence téléphonique sera disponible
au 416 764-8677 (Toronto et
international) et au 1 888 390-0541 (États-Unis et
Canada) jusqu'à minuit le vendredi
19 novembre 2021. Vous devrez entrer le code 195655 suivi du
carré pour accéder à la conférence.
De l'information financière supplémentaire est disponible dans
notre trousse d'information sur la conférence téléphonique pour les
investisseurs sur notre site Web à l'adresse
www.russelmetals.com.
À propos de Métaux Russel inc.
Métaux
Russel est l'une des plus grandes sociétés de distribution de
métaux en Amérique du Nord qui accorde un intérêt grandissant pour
le traitement à valeur ajoutée. Elle exerce ses activités dans
trois segments : les centres de services, les produits
pour le secteur de l'énergie et les distributeurs d'acier. Son
réseau de centres de service propose une vaste gamme de produits de
métaux dans diverses tailles, formes et spécifications, y compris
des produits d'acier au carbone laminés à chaud et finis à froid,
des tuyaux et des produits tubulaires, de l'acier inoxydable, de
l'aluminium et autres métaux spécialisés non ferreux. Dans le cadre
de ses activités pour le secteur de l'énergie, elle propose une
gamme de produits spécialisés qui cible les besoins des clients
dans l'industrie énergétique. Ses distributeurs d'acier vendent de
grandes quantités d'acier à d'autres centres de services et à des
fabricants d'équipement principalement en l'état.
Mise en garde au sujet de l'information prospective
Certains énoncés figurant dans le présent communiqué constituent
des énoncés prospectifs ou de l'information prospective, au sens
attribué à ces termes dans les lois sur les valeurs mobilières
applicables, y compris les énoncés ayant trait aux futures dépenses
en immobilisations, aux perspectives, à la disponibilité future de
financement et à la capacité de la société de verser des
dividendes. Les énoncés prospectifs ont trait aux faits futurs ou
au rendement futur de la société. Les énoncés qui ne décrivent pas
des faits historiques constituent tous des énoncés prospectifs. Les
énoncés prospectifs se reconnaissent souvent, mais pas toujours, à
l'emploi de mots comme « s'efforcer »,
« prévoir », « planifier »,
« continuer », « estimer », « s'attendre
à », « pourrait », « fera »,
« projeter », « prédire »,
« éventuel », « cibler », « avoir
l'intention », « peut », « devrait »,
« croire », et d'autres expressions semblables. Les
énoncés prospectifs reposent nécessairement sur des estimations et
des hypothèses qui, tout en étant considérées comme raisonnables
par la société, comportent des risques et des incertitudes, connus
et inconnus, et d'autres facteurs faisant en sorte que les
résultats ou les faits réels pourraient différer sensiblement de
ceux prévus dans les énoncés prospectifs, y compris les facteurs
décrits ci-dessous.
Nous sommes soumis à différents risques et à différentes
incertitudes susceptibles d'avoir un effet défavorable important
sur notre rentabilité et notre situation financière futures,
notamment les risques et incertitudes énumérés ci-dessous, qui sont
des facteurs importants au sein de notre entreprise et de
l'industrie de la distribution de métaux. Ces risques et
incertitudes comprennent, mais sans s'y limiter : la
volatilité des prix des métaux; la volatilité des prix du pétrole
et du gaz naturel; le caractère cyclique de l'industrie des métaux;
les budgets d'immobilisations dans le secteur de l'énergie; les
pandémies et les épidémies; les changements climatiques; les
réclamations de clients à l'égard des produits; une concurrence
importante; les sources d'approvisionnement de métaux; les ventes
directes à nos clients par les fabricants; la substitution de
matériaux; le risque de crédit; le risque de change; les clauses
restrictives au titre de la dette; les charges au titre de la
moins-value des actifs; la perte inattendue de personnes clés; la
structure opérationnelle décentralisée; les acquisitions futures;
les défaillances de nos principaux systèmes informatiques; les
arrêts de travail; les lois et règlements gouvernementaux; un
contexte commercial donnant lieu à des actions en justice; le
passif environnemental; les lois sur les émissions de carbone; les
lois et les règlements en matière de santé et sécurité au travail;
et les risques relatifs à nos actions ordinaires.
Bien que nous estimions que les attentes exprimées dans nos
énoncés prospectifs sont raisonnables, rien ne garantit que ces
attentes se matérialiseront. Le lecteur ne doit pas se fier sans
réserve aux énoncés prospectifs inclus dans le présent communiqué.
Ces énoncés ne sont valables qu'à la date du présent communiqué et,
sauf dans les cas où la loi nous y oblige, nous ne nous engageons
nullement à mettre ces énoncés à jour. Nos résultats réels
pourraient différer de façon importante des résultats prévus dans
nos énoncés prospectifs, y compris en raison des facteurs de risque
décrits plus haut, sous la rubrique « Risque » dans notre
rapport de gestion le plus récent, sous la rubrique « Gestion
des risques et risques touchant nos activités » dans notre
notice annuelle la plus récente, de même que ceux autrement
communiqués dans nos documents déposés auprès des commissions des
valeurs mobilières, lesquels sont disponibles sur SEDAR à
l'adresse www.sedar.com.
Si vous ne voulez plus recevoir nos communiqués, vous pouvez
vous désabonner de notre liste d'envoi en nous envoyant un courriel
à info@russelmetals.com; ou en communiquant avec notre service des
Relations avec les investisseurs au : 905 816-5178.
ÉTATS CONSOLIDÉS CONDENSÉS DES RÉSULTATS (NON
VÉRIFIÉ)
|
Trois mois
terminés
les 30 septembre
|
Neuf mois
terminés
les 30 septembre
|
(en millions de
dollars canadiens, sauf les données par actions)
|
2021
|
|
2020
|
|
2021
|
|
2020
|
|
Produits
d'exploitation
|
1 108,1
|
$
|
614,9
|
$
|
3 061,7
|
$
|
2 017,7
|
$
|
Coût
matériel
|
777,9
|
|
498,1
|
|
2 148,5
|
|
1 638,4
|
|
Dépenses
d'employé
|
92,9
|
|
47,4
|
|
280,6
|
|
171,0
|
|
Autres charges
d'exploitation
|
59,1
|
|
37,2
|
|
176,4
|
|
136,4
|
|
Quote-part des
résultats (coentreprise)
|
(2,8)
|
|
-
|
|
(2,8)
|
|
-
|
|
Baisse de valeur des
actifs
|
-
|
|
-
|
|
-
|
|
3,7
|
|
Bénéfice avant
intérêts et provision pour impôts
|
181,0
|
|
32,2
|
|
459,0
|
|
68,2
|
|
Intérêts
débiteurs
|
6,5
|
|
9,1
|
|
19,4
|
|
27,7
|
|
Bénéfices avant
impôts sur les bénéfices
|
174,5
|
|
23,1
|
|
439,6
|
|
40,5
|
|
Provision pour
impôts
|
42,9
|
|
4,9
|
|
109,6
|
|
7,2
|
|
Bénéfice net pour
la période
|
131,6
|
$
|
18,2
|
$
|
330,0
|
$
|
33,3
|
$
|
Bénéfice de base
par action ordinaire
|
2,10
|
$
|
0,29
|
$
|
5,28
|
$
|
0,54
|
$
|
Bénéfice dilué par
action ordinaire
|
2,10
|
$
|
0,29
|
$
|
5,27
|
$
|
0,54
|
$
|
ÉTATS CONSOLIDÉS CONDENSÉS DES RÉSULTATS ÉTENDUS (NON
VÉRIFIÉ)
|
Trois mois
terminés
les 30 septembre
|
Neuf mois
terminés
les 30 septembre
|
(en millions de
dollars canadiens)
|
2021
|
|
2020
|
2021
|
2020
|
Bénéfice net pour
la période
|
131,6
|
$
|
18,2
|
$
|
330,0
|
$
|
33,3
|
$
|
Autre élément du
résultat étendu (perte)
|
|
|
|
|
Éléments pouvant
être reclasses dans
|
|
|
|
|
l'état des
résultats
|
|
|
|
|
(Pertes) gains non
réalisés sur les devises étrangères
|
|
|
|
|
à la conversion des
états financiers
|
|
|
|
|
des établissements
étrangers
|
16,5
|
|
(12,0)
|
|
2,7
|
|
14,8
|
|
Éléments qui ne
peuvent pas être reclassés dans
|
|
|
|
|
l'état des
résultats
|
|
|
|
|
Gains (pertes)
actuarielles sur les obligations liées
|
|
|
|
|
à la retraite et
obligations similaires après impôt
|
3,8
|
|
3,8
|
|
21,9
|
|
(4,8)
|
|
Autres éléments du
résultat étendu (perte)
|
20,3
|
|
(8,2)
|
|
24,6
|
|
10,0
|
|
Total du résultat
étendu
|
151,9
|
$
|
10,0
|
$
|
354,6
|
$
|
43,3
|
$
|
BILAN CONSOLIDÉ CONDENSÉ (NON VÉRIFIÉ)
(en millions de
dollars canadiens)
|
30 septembre
2021
|
|
31 décembre
2020
|
|
ACTIF
|
|
|
Actif à court
terme
|
|
|
Encaissé et
quasi-espèces
|
336,8
|
$
|
26,3
|
$
|
Débiteurs
|
550,0
|
|
344,0
|
|
Stocks
|
786,8
|
|
716,4
|
|
Charges payées
d'avance et autres éléments d'actif
|
16,4
|
|
13,6
|
|
Impôts à
recouvrer
|
5,0
|
|
19,8
|
|
|
1 695,0
|
|
1 120,1
|
|
|
|
|
Immobilisations
corporelles
|
264,5
|
|
269,5
|
|
Actif au titre du
droit d'utilisation
|
83,2
|
|
81,4
|
|
Investissement
(coentreprise)
|
34,3
|
|
-
|
|
Actifs d'impôts
reportés
|
5,5
|
|
5,9
|
|
Obligation liée à
la retraite et aux avantages sociaux
|
26,2
|
|
5,1
|
|
Actifs financiers
et autres
|
4,2
|
|
4,7
|
|
Écart
d'acquisition et actifs incorporels
|
103,2
|
|
109,6
|
|
|
2 216,1
|
$
|
1 596,3
|
$
|
PASSIF ET CAPITAUX
PROPRES
|
|
|
Passif à court
terme
|
|
|
Créditeurs et charges
à payer
|
562,6
|
$
|
294,6
|
$
|
Obligations locatives
à court terme
|
15,3
|
|
16,9
|
|
Impôts à
payer
|
54,4
|
|
3,7
|
|
|
632,3
|
|
315,2
|
|
|
|
|
Dette à long
terme
|
294,5
|
|
293,7
|
|
Obligation liée à
la retraite et aux avantages sociaux
|
5,0
|
|
13,0
|
|
Passifs d'impôts
reportés
|
11,5
|
|
9,5
|
|
Obligations
locatives à long terme
|
92,4
|
|
88,8
|
|
Provisions et
autres passifs non courants
|
15,0
|
|
11,4
|
|
|
1 050,7
|
|
731,6
|
|
Capitaux
propres
|
|
|
Actions
ordinaires
|
566,5
|
|
546,2
|
|
Bénéfices non
répartis
|
493,0
|
|
212,5
|
|
Surplus
d'apports
|
12,9
|
|
15,7
|
|
Cumul des autres
éléments du résultat étendu
|
93,0
|
|
90,3
|
|
Total des capitaux
propres
|
1 165,4
|
|
864,7
|
|
Total du passif et
des capitaux propres
|
2 216,1
|
$
|
1 596,3
|
$
|
ÉTATS CONSOLIDÉS CONDENSÉS DES FLUX DE TRÉSORERIE (NON
VÉRIFIÉ)
|
Trois mois
terminés
les 30 septembre
|
Neuf mois
terminés
les 30 septembre
|
(in millions of
Canadian dollars)
|
2021
|
|
2020
|
|
2021
|
|
2020
|
|
Activités
d'exploitation
|
|
|
|
|
Bénéfice net pour la
période
|
131,6
|
$
|
18,2
|
$
|
330,0
|
$
|
33,3
|
$
|
Amortissement
|
14,5
|
|
15,0
|
|
43,3
|
|
46,0
|
|
Provision pour
d'impôts
|
42,9
|
|
4,9
|
|
109,6
|
|
7,2
|
|
Intérêts
débiteurs
|
6,5
|
|
9,1
|
|
19,4
|
|
27,7
|
|
Gain (perte) sur la
vente d'immobilisations corporelles
|
0,6
|
|
(6,1)
|
|
0,3
|
|
(6,3)
|
|
Quote-part des
résultats (coentreprise)
|
(2,8)
|
|
-
|
|
(2,8)
|
|
-
|
|
Baisse de valeur des
actifs
|
-
|
|
-
|
|
-
|
|
3,7
|
|
Rémunération sous
forme d'actions
|
0,1
|
|
0,1
|
|
0,2
|
|
0,3
|
|
Différence entre les
charges de retraite et le financement
|
-
|
|
-
|
|
0,6
|
|
-
|
|
Accroissement de la
dette, amortissement et autre
|
0,3
|
|
0,4
|
|
0,8
|
|
1,0
|
|
Intérêts payés, y
compris les intérêts sur
|
|
|
|
|
|
les obligations
locatives
|
(6,1)
|
|
(6,5)
|
|
(18,7)
|
|
(24,6)
|
|
Flux de trésorerie
liés aux activités d'exploitation avant
|
|
|
|
|
les variations hors
caisse du fonds de roulement
|
187,6
|
|
35,1
|
|
482,7
|
|
88,3
|
|
Variations des
éléments hors caisse
|
|
|
|
|
du fonds de
roulement
|
|
|
|
|
Débiteurs
|
(16,9)
|
|
(18,7)
|
|
(206,1)
|
|
122,4
|
|
Stocks
|
(126,3)
|
|
67,4
|
|
(193,6)
|
|
101,4
|
|
Créditeurs et charge à
payer
|
79,2
|
|
(11,2)
|
|
281,3
|
|
(58,5)
|
|
Autres
|
1,3
|
|
3,1
|
|
(3,0)
|
|
6,7
|
|
Variations des
éléments hors caisse du fonds de roulement
|
(62,7)
|
|
40,6
|
|
(121,4)
|
|
172,0
|
|
Remboursement d'impôts
sur les bénéfices
|
|
|
|
|
(payés), montant
net
|
(19,1)
|
|
5,5
|
|
(49,8)
|
|
4,6
|
|
Flux de trésorerie
liés aux activités d'exploitation
|
105,8
|
|
81,2
|
|
311,5
|
|
264,9
|
|
Activités de
financement
|
|
|
|
|
Diminution des
emprunts bancaires
|
-
|
|
(11,3)
|
|
-
|
|
(62,1)
|
|
Émission d'actions
ordinaires
|
7,9
|
|
-
|
|
17,3
|
|
0,2
|
|
Dividendes sur les
actions ordinaires
|
(23,9)
|
|
(23,6)
|
|
(71,4)
|
|
(70,9)
|
|
Frais de financement
reportés
|
-
|
|
(1,1)
|
|
-
|
|
(1,1)
|
|
Obligations
locatives
|
(3,8)
|
|
(4,7)
|
|
(11,7)
|
|
(14,1)
|
|
Flux de trésorerie
liés aux activités de financement
|
(19,8)
|
|
(40,7)
|
|
(65,8)
|
|
(148,0)
|
|
Activités
d'investissement
|
|
|
|
|
Achat
d'immobilisations corporelles
|
(7,6)
|
|
(6,4)
|
|
(20,3)
|
|
(18,8)
|
|
Produit sur la vente
d'immobilisations corporelles
|
0,4
|
|
1,6
|
|
0,9
|
|
4,9
|
|
Vente
d'entreprise
|
77,1
|
|
-
|
|
77,1
|
|
-
|
|
Flux de trésorerie
liés aux activités de financement
|
69,9
|
|
(4,8)
|
|
57,7
|
|
(13,9)
|
|
Incidence des taux
de change sur
|
|
|
|
|
l'encaisse et les
quasi-espèces
|
5,7
|
|
(3,3)
|
|
7,1
|
|
2,5
|
|
Augmentation de
l'encaisse et des quasi-espèces
|
161,6
|
|
32,4
|
|
310,5
|
|
105,5
|
|
Encaisse et
quasi-espèces au début
|
175,2
|
|
89,1
|
|
26,3
|
|
16,0
|
|
Encaisse et
quasi-espèces à la fin
|
336,8
|
$
|
121,5
|
$
|
336,8
|
$
|
121,5
|
$
|
ÉTATS CONSOLIDÉS CONDENSÉS DES VARIATIONS DES CAPITAUX
PROPRES (NON VÉRIFIÉ)
(en millions de
dollars canadiens)
|
Actions
ordinaires
|
Bénéfices
non répartis
|
Surplus
d'apport
|
Cumul des autres
éléments du
résultat étendu
|
Total
|
Solde au 1er janvier
2021
|
546,2
|
$
|
212,5
|
$
|
15,7
|
$
|
90,3
|
$
|
864,7
|
$
|
Paiement des
dividends
|
-
|
|
(71,4)
|
|
-
|
|
-
|
|
(71,4)
|
|
Bénéfice net pour la
période
|
-
|
|
330,0
|
|
-
|
|
-
|
|
330,0
|
|
Autres éléments du
résultat perte pour la période
|
-
|
|
-
|
|
-
|
|
24,6
|
|
24,6
|
|
Comptabilisation de
la rémunération sous forme d'actions
|
-
|
|
-
|
|
0,2
|
|
-
|
|
0,2
|
|
Options d'achat
d'actions exercées
|
20,3
|
|
-
|
|
(3,0)
|
|
-
|
|
17,3
|
|
Transfert des gains
actuarielles nettes sur plans
|
|
|
|
|
|
de retraite à
prestations définies
|
-
|
|
21,9
|
|
-
|
|
(21,9)
|
|
-
|
|
Solde au 30
septembre 2021
|
566,5
|
$
|
493,0
|
$
|
12,9
|
$
|
93,0
|
$
|
1 165,4
|
$
|
(en millions de
dollars canadiens)
|
Actions
ordinaires
|
Bénéfices
non répartis
|
Surplus
d'apport
|
Cumul des autres
éléments du
résultat étendu
|
Total
|
Solde au 1er janvier
2020
|
543,7
|
$
|
284,5
|
$
|
15,7
|
$
|
100,7
|
$
|
944,6
|
$
|
Paiement des
dividends
|
-
|
|
(70,9)
|
|
-
|
|
-
|
|
(70,9)
|
|
Bénéfice net pour la
période
|
-
|
|
33,3
|
|
-
|
|
-
|
|
33,3
|
|
Autres éléments du
résultat perte pour la période
|
-
|
|
-
|
|
-
|
|
10,0
|
|
10,0
|
|
Comptabilisation de
la rémunération sous forme d'actions
|
-
|
|
-
|
|
0,3
|
|
-
|
|
0,3
|
|
Options d'achat
d'actions exercées
|
0,3
|
|
-
|
|
(0,1)
|
|
-
|
|
0,2
|
|
Transfert des pertes
actuarielles nettes sur plans
|
|
|
|
|
|
|
de retraite à
prestations définies
|
-
|
|
(4,8)
|
|
-
|
|
4,8
|
|
-
|
|
Solde au 30
septembre 2020
|
544,0
|
$
|
242,1
|
$
|
15,9
|
$
|
115,5
|
$
|
917,5
|
$
|
SOURCE Russel Metals Inc.